Финансовый поручитель

Какие задачи можно решить при помощи банковских гарантий
fin

Кризис финансовый перерос в кризис доверия, и теперь контрагенты требуют полную либо частичную предоплату за свои товары и услуги. В результате предприятия вынуждены отвлекать собственные средства из оборота либо брать кредит в банке, чтобы реализовывать крупные сделки купли-продажи, аренды, участия в тендерах. При этом компания несет риски, связанные с несвоевременной поставкой товара, появлением кредитной или дебиторской задолженности. Предприятия все чаще стали использовать банковские гарантии. «Этот инструмент может рассматриваться предпринимателями как альтернатива кредиту, — рассказывает Николай Ивченко, руководитель информационно-аналитического центра FOREX CLUB в Украине. — Тем более что стоимость банковской гарантии на 9–17% дешевле займа».

Преимущества гарантированы

Чем дороже «живые» деньги, тем выше спрос на безресурсные продукты, которые, с одной стороны, могут удешевить сделку, с другой — минимизировать риски. «У нас не было практики работы с гарантиями до кризиса, — отмечает Сергей Буханец, директор департамента управления недвижимостью компании RUSTLER PROPERTY SERVICES LLC. — У всех либо были деньги, либо привлечь их было дешевле, чем обеспечить гарантию». «Суть гарантии заключается в поручительстве банка за своего клиента (покупателя или продавца) перед его контрагентом в том, что клиент осуществит оплату за товар либо отгрузку товара по полученной предоплате, — поясняет Наталия Неуме­ичева, начальник отдела документарных операций и торгового финансирования Управления среднего и малого корпоративного бизнеса АО «Сведбанк» (публичное). — Если же клиент нарушит свои обязательства по контракту, банк несет ответственность перед контрагентом клиента (выгодополучателем) по гарантии в денежной форме».

Таким образом, получив банковскую гарантию, компании, которые ранее вынуждены были проводить платежи по контрактам до отгрузки товара или, наоборот, осуществлять отгрузку до получения оплаты, одновременно решают две основные задачи.

Первая — минимизация рисков сделки, связанных с неоплатой или непоставкой товара. Вторая — экономия оборотных средств, так как имея на руках поручительство в виде гарантии в свою пользу от третьей стороны (банка), контрагент клиента банка-гаранта может предложить более выгодные условия оплаты по контракту (отсрочка платежа для клиента (покупателя) или же авансовый платеж в пользу клиента (продавца). Многие поставщики, например, готовы предоставлять отсрочку платежа под обеспечение банковской гарантией, не увеличивая при этом цену товара.

Таким образом, благодаря банковской гарантии клиент может получить более выгодные условия сделки. К примеру, договорившись с поставщиком об отсрочке платежа, покупатель тем самым получает товарный кредит, который обходится ему гораздо дешевле банковского — стоимость гарантии 1–6% годовых в зависимости от залога, а цена займа порядка 18–21% годовых в гривне, либо 11–15% в евро, от 13–16,5 в долларах США. В свою очередь покупатель, располагая банковской гарантией исполнения обязательств за контрагента (поставщика), может осуществить в пользу последнего авансовый платеж по контракту.

Помимо этого обладатель банковской гарантии не несет рисков уплаты штрафных санкций из-за нарушения договора с контрагентом. Банковская гарантия дает ее обладателю четкий механизм получения денег при нарушении партнером своих обязательств.

Цена банковской гарантии — 1–6% годовых, что значительно меньше стоимости займа

Некоторые компании используют банковскую гарантию и как способ дисциплинировать контрагента. «Бывали случаи, когда мы сознательно отдавали предпочтение банковской гарантии, — делится опытом Сергей Буханец. — В таких ситуациях мы рассматривали банк как независимого судью, делающего спор бесконфликтным, а механизм получения нами наших денег — автоматическим. Пример: арендатор (крупная международная сетевая компания), пользуясь своим доминирующим положением на рынке и привлекательностью для арендодателя, допускал просрочки платежей, ставя арендодателя перед дилеммой — недополучать запланированные доходы в срок или потерять «вкусного» арендатора. Начислять штрафы и потом судиться — не выход, в итоге арендатор все равно уйдет, а мы недополучим прибыль. Выгоднее исключить человеческий фактор и сделать процесс получения арендной платы автоматическим. Это возможно благодаря банковской гарантии. Просрочка на Х дней — письмо в банк — безакцептное (без согласия арендатора) перечисление средств в пользу арендодателя с учетом всех штрафов. В результате арендодатель получает деньги; с арендатором не ссоримся — даже не звоним ему, а сразу пишем в банк. Более того, арендатору не с руки допускать такую ситуацию, чтобы не утратить доверие банка и не испортить свой кредитный рейтинг».

Выгодно выдавать гарантии и банковским учреждениям. «Для банка выдача гарантии более привлекательна, чем кредитование, поскольку эта операция приносит прибыль, не требуя выделения средств, и при этом обеспечена не меньше классического кредита», — поясняет Владимир Олексюк, эксперт аналитического департамента X-Trade Brokers Ukraine. «При выдаче кредитов чистый процентный доход банков примерно сопоставим с доходом по банковской гарантии, — добавляет Николай Ивченко. — Однако при оформлении банковской гарантии риск, который несет банк, несколько меньше. Выдавая гарантии, банк может увеличить свои доходы, не расходуя пассивы, что является большим плюсом данного инструмента».

Кому доверяет банк

Банк может поручиться как за продавца (тендерная гарантия, гарантия исполнения обязательств, гарантия возврата авансового платежа), так и за покупателя (гарантия платежа). Требования, выдвигаемые банком для предоставления гарантии, аналогичны требованиям при выдаче ссуды — оцениваются финансовые показатели компании и качество предлагаемого залога. «Претендовать на получение банковской гарантии могут клиенты, имеющие устоявшиеся партнерские отношения с банком — положительную историю сотрудничества по кредитным продуктам, продуктам расчетно-кассового обслуживания и т.д., — информирует Наталия Неумеичева. — Банк должен понимать финансовое состояние и бизнес клиента».

Также как и при выдаче кредита, финучреждение индивидуально подходит к каждому клиенту. В тексте гарантии прописываются базовые условия сделки, поэтому банк внимательно работает с контрактом, чтобы детально указать обязательства своего клиента. Не менее важна прозрачность сделки, необходимое условие — наличие прямого контракта между клиентом банка и его контр­агентом (выгодополучателем по гарантии). Если одна из сторон сделки — зарубежная компания, банк выдает гарантию на основании унифицированных международных правил, регулирующих обязательства и ответственность всех сторон по гарантии. (С 01.07.2010 г. в силу вступила новая редакция Унифицированных правил для гарантий по требованию. Публикация Международной торговой палаты № 758.)

В свою очередь компании-получатели гарантий придирчиво относятся к данному финансовому инструменту. «Использование банковской гарантии — это обычная практика цивилизованного рынка, — считает Сергей Буханец. — Но в Украине ничто не укрепляет доверие так, как предоплата. Поэтому в наших стандартных договорах аренды предусмотрен гарантийный депозит, являющийся залогом исполнения своих обязательств по договору арендатором. Исключение (я имею в виду случаи, когда мы принимаем банковскую гарантию) возможно при наличии двух условий: наличия хорошего арендатора (крупной сетевой компании, желательно международной) и первоклассного банка (входящего в международную группу). Гарантии локальных украинских банков доверия не вызывают».


Комментарии:


Код безопасности:


Внутренний голос

«Развитие в Украине социального предпринимательства позволит решить проблемы с социальной адаптацией незащищенных категорий населения»

Большой человек

Управление по-итальянски

Частный случай

Как заработать на игрушках ручной работы

Новости партнеров

bigmir)net TOP 100   

Новости партнеров

Новости от KINOafisha.ua
Загрузка...
Загрузка...
Афиша кинотеатра Синема Сити

Статус

Еженедельный деловой журнал

Украинский бизнес портал

Электронный деловой журнал

Эксперт

Украинский деловой журнал

Экономические известия

Ежедневная деловая газета